أخبار ar.wedoany.com، يشهد نموذج التسعير في سوق التعاقد على تصنيع الرقاقات (الويفر) العالمي تغيرات عميقة، حيث قامت الشركات الرائدة، وعلى رأسها TSMC وSamsung Electronics، برفع أسعارها مؤخرًا، مما يشير إلى تحول تدريجي في السوق الذي كان يتميز بمنافسة سعرية حادة لصالح الموردين. ويشير المحللون إلى أن الذكاء الاصطناعي (AI) والنمو الهائل في الطلب على رقاقاته، إلى جانب اختناقات العرض في عمليات التصنيع المتقدمة، يحلان محل نضج العملية كعامل رئيسي في تحديد الأسعار.
وفقًا لمصادر مطلعة على القطاع، أبلغت TSMC مؤخرًا عملاءها الرئيسيين مثل NVIDIA وApple وAMD عن خططها لرفع أسعار توريد الرقاقات بنسبة تتراوح بين 5% و10%. لا يقتصر نطاق هذه الزيادة على عمليات التصنيع المتطورة مثل 3 نانومتر و5 نانومتر فحسب، بل يشمل أيضًا عملية 7 نانومتر المستخدمة في إنتاج الرقاقات عالية الأداء. ومن الجدير بالذكر أن التغيير في طريقة تحديد الأسعار يحظى باهتمام أكبر من حجم الزيادة نفسها في أوساط القطاع. عادةً، تحدد صناعة التعاقد على التصنيع أسعارًا مرتفعة في بداية تشغيل عقدة إنتاج جديدة، ولكن بمجرد استقرار الإنتاج وارتفاع كفاءته، يتم تجميد الأسعار أو تعديلها تدريجيًا، ونادرًا ما يتم رفعها مرة أخرى لنفس العقدة.
مع توسع حجم الاستثمارات في الذكاء الاصطناعي، انعكس توازن العرض والطلب في السوق. تشهد شركات التكنولوجيا العالمية العملاقة مثل NVIDIA طفرة في طلبيات أشباه الموصلات الخاصة بالذكاء الاصطناعي، بينما لا تستطيع طاقة الإنتاج في عُقد التصنيع المتقدمة تلبية هذا الطلب. في الوقت نفسه، تتزايد أعباء تكاليف تطوير عُقد الجيل التالي مثل 2 نانومتر، بالإضافة إلى الاستثمار في المعدات المتطورة. لاحظ المراقبون أن هذا الاتجاه يجعل علاقة العرض والطلب وتكاليف الاستثمار، وليس نضج العملية، هي العوامل المهيمنة على الأسعار، حيث بدأت TSMC في تعديل أسعار نفس العقدة الإنتاجية بمرونة وفقًا لظروف السوق.
ينعكس هذا الاتجاه أيضًا في أعمال التعاقد على التصنيع لدى Samsung Electronics. تشير المصادر إلى أن Samsung Electronics رفعت أسعار التوريد للعملاء الجدد بنحو 15%، مع التركيز بشكل أساسي على عُقد التصنيع المتقدمة التي يشهد الطلب عليها تركيزًا كبيرًا، مثل 4 نانومتر و5 نانومتر، بالإضافة إلى بعض عمليات 8 نانometer المخصصة للسيارات. على عكس استراتيجية TSMC الشاملة لرفع الأسعار، تركز Samsung بشكل أكبر على تعديل الأسعار في عُقد محددة يشهد الطلب عليها رواجًا. يعتقد المحللون أن نمو الطلب على أشباه الموصلات الخاصة بالذكاء الاصطناعي ورقاقات السيارات قد حسن من وضع العرض لبعض العُقد، مما عزز القدرة التسعيرية للمصنعين.
يرى المحللون أن هذا التحول قد يعيد تشكيل هيكل الإيرادات في صناعة التعاقد على التصنيع. ففي السابق، كانت الشركات ذات القدرات التكنولوجية فقط هي التي تمتلك القوة التسعيرية في عُقد التصنيع الأكثر تقدمًا، لكن النقص المستمر في العرض الناتج عن استثمارات الذكاء الاصطناعي ينقل القدرة التفاوضية بشكل أوسع إلى أيدي المصنعين.
من المرجح أن يؤدي ارتفاع تكاليف التعاقد على تصنيع الرقاقات إلى زيادة التكاليف في جميع أنحاء النظام البيئي لأشباه الموصلات. فبالإضافة إلى أسعار الرقاقات، من المتوقع أن يؤدي ارتفاع أسعار ذاكرة النطاق الترددي العالي (HBM) ونقص مواد التغليف المتقدمة إلى رفع تكاليف التصنيع لشركات مثل NVIDIA وApple وAMD. على المدى الطويل، لن يؤثر هذا فقط على تكاليف بناء خوادم الذكاء الاصطناعي، بل قد ينتقل أيضًا إلى أسعار المنتجات الاستهلاكية النهائية مثل الهواتف الذكية وأجهزة الكمبيوتر الشخصية.
صرح مسؤول في قطاع أشباه الموصلات قائلاً إن المصانع المتعاقدة (الفاوندرى) كانت تميل في الماضي إلى التنافس على العملاء من خلال الأسعار، لكن في عصر الذكاء الاصطناعي، ومع عدم قدرة العرض على مواكبة الطلب على العُقد المتقدمة، تنتقل القوة التسعيرية باستمرار إلى الموردين. وطالما استمرت دورة الاستثمار في الذكاء الاصطناعي، فمن المرجح أن يستمر اتجاه رفع الأسعار الذي يركز على العُقد المتقدمة.
